「401(k)之父」对美国退休前景悲观 鼓吹新储蓄计划

401(k) 是美国退休规划的基石。(图／123RF)

雇主提供的退休储蓄计划401(k) 帐户，数十年来一直是美国退休规划的基石，帮助数百万劳工储蓄并投资足够资金，在黄金岁月能过着舒适的生活。但如今，被誉为「401(k)之父」的投资大师泰德·班纳（Ted Benna）表示，这套制度已无法再为最需要它的人们发挥作用。

每日邮报报导，班纳指出，高涨的生活成本已让许多美国人无力向退休帐户供款；他更认为，这套制度无法保障中低收入劳工。班纳表示，他现在支持一项名为「Radish」（萝卜）的激进新雇主资助计划，该计划不仅能让劳工领到的薪资增加，同时仍能协助他们为退休累积财富；他认为，这项计划也能让首次购屋者更容易存下购屋资金。

班纳指出，许多中低收入劳工已无力负担从薪资中扣除这笔款项，在目前的经济环境下，人们比任何时候都需更多钱来支付食品、教育、医疗，以及住房等基本开销。他表示，有相当大比率的人口没有任何资产，从未拥有过任何为自身福利而投资的帐户。

班纳并非希望取代401(k)计划，而是希望雇主能通过他共同创建的「Radish」新储蓄计划来补充401(k)计划；与其要求员工从自身薪资中提拨款项，雇主将在员工达成无论是每周、每月或每年的绩效目标时，将资金存入退休帐户作为奖励。

该新计划选择以「萝卜」为名，是因为它生长迅速、需要时容易取得，且根系深厚。班纳解释说，这正是该计划所具备的3项特质，而员工将获得供款，却无需从薪资中扣除款项；对雇主来说，这些款项的功能类似对合格退休计划的供款，同时还能避免某些薪资成本。

班纳相信，这种做法能在不减少员工实得薪资的情况下，鼓励他们储蓄。他说，他希望这更像是一种紧急储蓄机制，让员工在面临短期财务需求时，能够动用这笔资金，「这是它的设计初衷」。班纳主张，让员工无需自行为退休供款，能为他们有更多可支配收入，用以应付日常开销，或储蓄作为购屋头期款。

头期款仍是有意购屋者面临的主要障碍，根据房地产网站Realtor的数据，目前头期款中位数约为2万3400元，而美国个人储蓄率近期跌至2.6%，创下近年来新低。

班纳估计，雇主每年可向Radish帐户供款1000至5000元。在五年内，随着资金累积，员工便能筹措到购屋所需头期款。他说，这或许不是唯一的解决方案，但一定会有所帮助。

许多理财顾问警告，不应动用退休储蓄来购屋，因为提领资金会削弱长期投资累积成果。从传统401(k) 帐户提领的款项，通常会被视为普通所得课税；此外，除非符合国税局的豁免条件，未满59.5岁者通常须缴纳10%的提前提领罚金。

然而班纳认为，策略性运用退休基金未必总是错，最佳作法是在一月提取所需金额，并于同月完成购屋交易；这样房贷利息与房产税应能抵销因提领而产生的额外所得税。他还指出，视退休帐户类型及适用的国税局规定而定，首次购屋者可能符合豁免某些提前提领罚金的资格。

并非所有人都相信这项新计划能自动改善购屋可能性。财务顾问米尔斯（Evan Mills）表示，房贷机构在评估借款人时，主要关注收入、债务水准和储蓄。他说，债务收入比（debt-to-income）是指贷款者每月债务与合格收入的比率；将绩效奖金存入递延课税的帐户，而非作为W-2薪资，通常不会像一般加薪那样提升借款能力，因为加薪会反映在审查贷款资格时的总收入中。

不过，米尔斯同意这项新计划仍有助劳工累积资产，若非如此，他们可能永远无法累积起这笔钱。